تفاوت فارکس و فیوچرز به زبان ساده (بررسی تفاوت معاملات)

آیا تا به حال فکر کرده‌اید که تفاوت فارکس و فیوچرز در چیست؟ در فارکس، تمرکز بر تبادل ارزهای مختلف است. در واقع معامله‌گران ارز یک کشور را با ارز کشور دیگری مبادله می‌کنند و از تغییرات نرخ ارزها سود می‌برند. از سوی دیگر، فیوچرز بازاری است که در آن قراردادهای آتی برای دارایی‌های متنوع معامله می‌شود. این دارایی‌ها می‌تواند شامل جفت ارزهای فارکس، کالاهایی مانند طلا و نفت یا حتی شاخص‌های سهام باشد. در فیوچرز، خریدار و فروشنده توافق می‌کنند که در تاریخ معینی در آینده، یک دارایی را با قیمت مشخص خرید و فروش کنند.

بازار فارکس چیست و چگونه کار میکند؟

تفاوت فارکس و فیوچرز در این است که فارکس بازاری است که در آن ارزهای مختلف کشورها در قالب جفت ارزهایی مانند یورو/دلار یا دلار/ین معامله می‌شوند. بازار فارکس به معامله‌گران این امکان را می‌دهد تا با خرید یا فروش یک ارز در مقابل ارز دیگر، از اختلاف قیمت آن‌ها سود ببرند. این بازار به عنوان بزرگ‌ترین و پرنقدینگی‌ترین بازار جهان شناخته می‌شود و به صورت ۲۴ ساعته در تمام روزهای هفته به غیر از آخر هفته‌ها فعال است.

معاملات در فارکس اغلب با استفاده از لوریج یا اهرم انجام می‌شود که به معامله‌گران اجازه می‌دهد با سرمایه کمتری نسبت به حجم معامله وارد بازار شوند. این بازار غیرمتمرکز است و توسط چند بانک بزرگ مدیریت می‌شود. برای تصمیم‌گیری در مورد اینکه کدام جفت ارز را در چه زمانی معامله کنند، تریدرهای فارکس به طور معمول از تحلیل تکنیکال و گاهی از تحلیل فاندامنتال استفاده می‌کنند.

انواع معاملات در بازار فارکس

تفاوت فیوچرز و فارکس تنها به نحوه معامله این دو بازار ختم نمی‌شود بلکه در انواع معاملاتی که در هر کدام صورت می‌گیرد نیز تفاوت‌هایی وجود دارد. در بازار فارکس، معاملات به چندین شکل مختلف انجام می‌شوند. یکی از رایج‌ترین انواع آن، معاملات اسپات یا نقدی است که در آن یک ارز به‌ طور مستقیم در مقابل ارز دیگری مبادله می‌شود و تسویه حساب نیز فوری صورت می‌گیرد.

علاوه بر معاملات اسپات، معاملات آتی یا فیوچرز نیز در بازار فارکس وجود دارند. شاید برای شما هم جای سوال باشد که فیوچرز در فارکس چیست؟ این معاملات به قراردادهایی اشاره دارند که در آن‌ها، طرفین توافق می‌کنند که در یک تاریخ معین در آینده، یک ارز را در مقابل ارز دیگر با قیمت مشخص معامله کنند. این نوع معاملات به خصوص برای کسانی مناسب است که به دنبال مدیریت ریسک در برابر نوسانات بازار هستند.

نوع دیگری از معاملات در بازار فارکس، آپشن یا اختیار معامله است. در این روش، معامله‌گران حق دارند که در زمان معینی در آینده، جفت ارزهای مشخصی را با قیمت معینی خریداری کنند یا حتی بفروشند اما مجبور به انجام این کار نیستند. این نوع معامله به معامله‌گران اجازه می‌دهد تا با ریسک کمتر، از تغییرات قیمت سود کسب کنند.

بازار فیوچرز چیست؟

تا اینجا در مورد تفاوت فارکس و فیوچرز و برخی از اطلاعات مفید این دو بازار صحبت کردیم. بازار فیوچرز یا آتی، بازاری است که در آن قراردادهای مالی برای خرید یا فروش دارایی‌ها در یک تاریخ مشخص در آینده منعقد می‌شود. در این معاملات، دو طرف توافق می‌کنند که یک دارایی خاص مانند فلزات، ارزها، محصولات کشاورزی یا انرژی را در یک قیمت معین و در زمان آینده مبادله کنند.

ویژگی کلیدی بازار فیوچرز این است که قراردادها باید در تاریخ توافق شده اجرا شوند و نمی‌توانند زودتر یا دیرتر از آن انجام شوند. این ویژگی باعث می‌شود که این نوع معاملات برای مدیریت ریسک و پوشش‌دهی در برابر نوسانات بازار بسیار مفید باشند.

بازار فیوچرز همچنین متمرکز است. این موضوع بدان معناست که معاملات در مکان‌های فیزیکی خاص یا صرافی‌های معین انجام مانند بورس کالای شیکاگو می‌شوند. البته معامله‌گران خرد می‌توانند به صورت الکترونیکی و از طریق کارگزاری‌ها به این بازار دسترسی داشته باشند. این در حالی است که بازار فارکس غیرمتمرکز است و معاملات در سراسر جهان به صورت ۲۴ ساعته انجام می‌شود.

تفاوت فارکس و فیوچر

تفاوت فارکس و فیوچرز از چند زاویه مختلف و کلیدی قابل بررسی است. فارکس بازاری است که به طور خاص به خرید و فروش ارزها می‌پردازد در حالی که فیوچرز به شما امکان معامله در انواع بازارهای مالی مانند شاخص‌ها، سهام، کالاها و ارزها را می‌دهد. به همین دلیل، دامنه معاملات فیوچرز وسیع‌تر از فارکس است و شامل تنوع بیشتری از دارایی‌ها می‌شود.

یکی دیگر از مهم‌ترین تفاوت‌های این دو بازار، نقدینگی است. بازار فارکس به دلیل حجم معاملات روزانه بالای ۸ تریلیون دلار، به عنوان نقدشونده‌ترین بازار مالی جهان شناخته می‌شود. در مقابل، حجم معاملات روزانه در بازار فیوچرز حدود ۳۰ میلیارد دلار است که به مراتب کمتر از فارکس است. این تفاوت در نقدینگی باعث می‌شود که بازار فارکس برای کسانی که به دنبال سرعت در خرید و فروش و نقد کردن سرمایه خود هستند جذاب‌تر باشد.

تفاوت مهم بعدی مدیریت ریسک است. در بازار فارکس، پلتفرم‌های معاملاتی به کاربران این امکان را می‌دهند که میزان ریسک خود را مدیریت کنند و در صورت نیاز با استفاده از ابزارهایی مانند کال مارجین، از ضررهای بیشتر جلوگیری کنند. در بازار فیوچرز، اگر ضررها از میزان سرمایه شما بیشتر شود، شما موظف به جبران این ضررها هستید که می‌تواند فشار بیشتری را به معامله‌گران وارد کند. بنابراین، انتخاب میان فارکس و فیوچرز بستگی به میزان تحمل ریسک و نوع سرمایه‌گذاری شما دارد.

مزایا و معایب بازار فارکس

بازار فارکس، به ‌عنوان بزرگ‌ترین بازار مالی جهان، مزایای زیادی برای فعالان خود دارد. همان‌طور که اشاره کردیم یکی از مهم‌ترین مزایای این بازار، نقدینگی بالاست که به معامله‌گران این امکان را می‌دهد تا به سرعت و با کمترین هزینه معاملات خود را انجام دهند. همچنین، ساعات طولانی فعالیت بازار فارکس که به صورت ۲۴ ساعته در طول هفته به جز آخر هفته‌ها فعال است، به معامله‌گران اجازه می‌دهد تا در هر زمانی از شبانه‌روز وارد بازار شوند. هزینه‌های معاملاتی پایین و فرصت‌های متنوع برای کسب سود نیز از دیگر جذابیت‌های این بازار هستند.

با این حال، تفاوت فیوچرز و فارکس در برخی موارد به معایب این بازار نیز اشاره دارد. فارکس یک بازار فرابورس و غیرمتمرکز است، به این معنا که هیچ نهاد متمرکزی برای نظارت و تنظیم فعالیت‌های آن وجود ندارد. این موضوع می‌تواند برای برخی از معامله‌گران نگرانی‌هایی را به همراه داشته باشد زیرا فقدان نظارت متمرکز ممکن است به افزایش نوسانات و ریسک‌های مرتبط با معاملات منجر شود.

یکی دیگر از معایب بازار فارکس، استفاده گسترده از اهرم‌های معاملاتی است. اگرچه اهرم می‌تواند سودآوری معاملات را افزایش دهد اما در عین حال ریسک را نیز به شدت بالا می‌برد. به ‌طور خاص، استفاده نادرست از اهرم ممکن است منجر به زیان‌های سنگین برای معامله‌گران شود، خصوصا اگر مدیریت ریسک به درستی انجام نشود. بنابراین، فارکس با تمام مزایای خود نیازمند احتیاط و دقت ویژه‌ای از سوی معامله‌گران است.

مزایا و خطرات بازار فیوچرز

همان‌طور که در قسمت قبلی دیدیم، تفاوت فارکس و فیوچرز در جذابیت‌ها و مخاطرات این دو بازار مشهود است. بازار فیوچرز با ویژگی‌های منحصر به فرد خود، تریدرهای مختلف از جمله معامله‌گران فارکس و سهام را به خود جذب می‌کند. دلیل اصلی این جذابیت نوسانات بالاتر، تنوع بیشتر در گزینه‌های معاملاتی و امکان استفاده از اهرم‌های معاملاتی است. این بازار به تریدرها این امکان را می‌دهد که در دارایی‌های مختلفی از جمله کالاها، سهام، اوراق قرضه و ارزها سرمایه‌گذاری کنند و با استفاده از اهرم، سود بالقوه خود را افزایش دهند.

اما با وجود این مزایا، بازار فیوچرز مخاطرات خاص خود را دارد. یکی از بزرگ‌ترین خطرات این بازار، غیرقابل پیش‌بینی بودن آن است. نوسانات شدید می‌تواند به سرعت سودهای به دست آمده را از بین ببرد و حتی به ضررهای سنگین منجر شود. این نوسانات باعث می‌شود که معامله‌گران نیاز به دقت و تجربه بیشتری برای مدیریت ریسک‌های خود داشته باشند.

کدام یک بهترند؟

طبیعتا باید به تفاوت فیوچرز و فارکس در انتخاب بین آن‌ها توجه خیلی ویژه‌ای کنید. اولین موردی که باید در نظر گرفته شود، محل زندگی است. بازار فیوچرز یک بازار متمرکز است و دسترسی به آن از ایران ممکن نیست، در حالی که بازار فارکس به دلیل غیرمتمرکز بودن، برای معامله‌گران ایرانی قابل دسترسی است. البته، در بورس ایران نیز بخشی برای معاملات آتی وجود دارد اما این بازار محدود به کالاهای داخلی است.

مورد دوم سرمایه اولیه است. در بازار فارکس، افراد مبتدی می‌توانند با سرمایه کمتری وارد شوند و از آنجا که این بازار به طور مداوم فعال است، ریسک بلندمدت کمتری نیز آن‌ها را تهدید می‌کند. در مقابل، معاملات در بازار فیوچرز به سرمایه بیشتری نیاز دارد و مدیریت آن نیز به دلیل نوسانات شدید پیچیده‌تر است.

در نهایت، تخصص نقش مهمی در انتخاب بین این دو بازار دارد. بازار فیوچرز به دلیل وجود تاریخ انقضا، مارجین‌ها و اهرم‌های متنوع پیچیدگی بیشتری نسبت به فارکس دارد و برای مبتدیان پیشنهاد نمی‌شود. بنابراین، اگر تازه‌کار هستید و تجربه زیادی ندارید، بازار فارکس ممکن است گزینه بهتری برای شروع باشد.

جمع بندی

تفاوت فارکس و فیوچرز در چندین عامل کلیدی نهفته است و هر یک از این بازارها برای نوع خاصی از سرمایه‌گذاران مناسب‌تر است. فارکس بازاری است که بیشتر به معامله ارزها اختصاص دارد و به دلیل نقدینگی بالا و امکان دسترسی 24 ساعته، برای کسانی که به دنبال ورود سریع و ساده به بازارهای مالی هستند مناسب است. این بازار به خصوص برای تازه‌کارانی که قصد دارند با سرمایه کمتر و ریسک پایین‌تر فعالیت کنند پیشنهاد می‌شود.

از سوی دیگر، فیوچرز یک بازار پیچیده‌ است که علاوه بر ارزها شامل انواع دارایی‌های دیگر مانند کالاها، شاخص‌ها و اوراق قرضه نیز می‌شود. این بازار به دلیل وجود تاریخ انقضا برای قراردادها و پیچیدگی در مدیریت معاملات، نیاز به دانش و تجربه بیشتری دارد. بنابراین، معامله‌گران حرفه‌ای یا کسانی که تجربه کافی در بازارهای مالی دارند، ممکن است این بازار را ترجیح دهند.